Como acompanho meu objetivo financeiro? Respondendo questões

Boa tarde superavitários colegas, o objetivo desse post é apresentar para vocês a metodologia que usamos para acompanhar a evolução do nosso "objetivo de liberdade financeira". O pessoal sempre elogia a organização do Sequoia nos coments, então acho que seria interessante expor nossa metodologia de record tracking. Já postei alguns textos aqui no blog com esse acompanhamento com a tag liberdade financeira.

O objetivo deste texto, então é responder as seguintes questões:

1. O que considero saldo da liberdade financeira?

2. Como cuido da diversificação da fonte de rendimentos passivos?

3. Como controlo o ativo que foi fonte do rendimento mensal?

4. Quanto cada classe de ativo representa na nossa carteira?

5. Qual o objetivo de patrimônio e como calculamos isso?

6. Quando vamos alcançar a liberdade financeira?

7. A renda passiva está aumentando mais do que a inflação?

Chamo de liberdade financeira por que existe a possibilidade de continuar trabalhando após chegar nesse objetivo, diferente da indepedência financeira, para mim.

Primeiramente, é bom esclarecer que atualmente, para nossos padrões de vida teremos uma liberdade financeira quando atingirmos uma renda passiva média anual de R$ 177.600,00, que corresponde a duas vezes o nosso gasto anual. Se tivermos duas vezes o gasto anual assegurado pela renda passiva, então teremos como usar a renda passiva e ainda reaplicar mensalmente o mesmo valor, nos protegendo da inflação pelo aporte.

Então, temos um controle mensal que chamamos de saldo da liberdade financeira onde podemos acompanhar o percentual desse valor já atingido, veja a figura abaixo:

As barras azuis representam a relação entre a renda passiva e os gastos e as barras vermelhas representam a relação entre a renda passiva e 2 vezes o gasto.

Como é possível ver na figura acima, estamos na média de 12 meses com saldo de liberdade financeira de 11,8 %, sendo que no mês de novembro esse valor foi de 15 %, metade do valor das barras azuis, que indicam o simples percentual que a renda passiva representa dos nossos gastos.

Embora seja muito importante acompanhar a evolução do percentual já atingido da liberdade financeira, baseando-se no percentual de retirada pessoal estipulado (no nosso caso 50 %), essa não é a única preocupação que temos em uma carteira de liberdade financeira. A diversificação da fonte de rendimentos passivos é importante para que a carteira tenha perenidade.

Para acompanhar essa característica da carteira uso dois tipos de avaliação, a primeira é qual ativo foi fonte do rendimento mensal e a segunda é quanto cada classe de ativo representa no mês (fazemos o anual também, não apresentado), veja os gráficos abaixo:

Qual ativo foi fonte do rendimento mensal

Quanto cada classe de ativo representa da renda passiva no mês?

Na primeira figura é possível ver que a barra maior é a verde, seguida pela vermelha. A barra verde é de um Fundo de Investimento indexado ao DI, que serve como reserva líquida e a vermelha é composta por 4 CRAs. O restante é bem pulverizado, então, podemos dizer que a fonte de renda passiva é bem diversificada entre os ativos. 

Na segunda figura conseguimos ver o destaque da classe dos fundos imobiliários na renda passiva, seguido pelo FIDI, CRAs e por último ações. Nela é possível identificar que os FIIs estão com um peso grande na renda passiva, isso já está sendo corrigido com os aportes mensais em ações, que ainda representam 13 % da carteira e que, na sua maioria, não pagam dividendos mensais.

Respondendo às perguntas anteriores você já conseguiria ter um bom conhecimento sobre sua carteira de renda passiva. Porém, não seria possível conhecer o valor que você deveria acumular em patrimônio para que seu objetivo fosse alcançado. O objetivo de patrimônio pode se alterar ao longo do tempo pela ação da inflação, aumentos dos gatos, e pela ação da alteração dos retornos, yields menores ou maiores. Esse acompanhamento eu faço com a figura abaixo:

Barras azuis representam a média dos últimos 12 meses de renda passiva (DY12) e a linha vermelha representa o valor de patrimônio que deve ser alcançado com base no dividend yield mensal (PAT LF)

As barras azuis mostram uma boa evolução da renda passiva média de 12 meses, enquanto que a linha vermelha nos mostra que em alguns momentos precisamos de um patrimônio maior e em outros menor para alcançar a liberdade financeira. Se fosse escolher um momento para investimento, esse seria aquele em que os yields estariam maiores e consequentemente o patrimônio investido retorna mais. No último mês esse gráfico nos indicava que precisavamos alcançar mais de R$ 2.700.000,00 para chegar na liberdade financeira.

Conhecendo esse valor, o seu retorno médio histórico e a sua capacidade de aporte é possível estimar quando você vai alcançar a liberdade financeira, veja como faço esse acompanhamento na figura abaixo:

As barras azuis representam o patrimônio atual, a linha vermelha os aportes históricos e a verde o valor de patrimônio alcançado com aportes e rentabilidade compatíveis com o histórico (no nosso caso aportes de 80 k anuais e rendimento de 0,85 % mensais)

Na figura acima é possível ver que a estimativa é chegarmos na liberdade financeira em meados de 2030 (daqui a 12,5 anos).

Todas essas estimativas vão sendo ajustadas ao longo do tempo pela inflação (inflação pessoal, aumentos dos gastos pessoais, anualmente), pois elas são construidas sem essa estimativa. Com isso, na pior das hipóteses temos que acompanhar se a nossa renda passiva está aumentando de forma real, se nossa renda passiva está aumentando mais do que a inflação, isso nós acompanhamos de forma anual no gráfico abaixo:

Barras azuis correspondem a renda passiva anual, percentual dentro das caixas azuis representam o aumento da renda em relação ao ano anterior e percentual na caixa vermelha é o valor do IPCA do ano.

Se analisarmos a figura acima podemos ver que o aumento da renda passiva do ano de 2016 para o ano de 2017 será de aproximadamente 24 %, enquanto que o IPCA ficará abaixo de 3 %, representando um ganho real de renda de aproximadamente 21 %. Esses ganhos reais de renda passiva desde o início dos investimentos tem sido obra dos aportes e reaplicação de renda passiva, principalmente.

Esses acompanhamentos que eu realizo não são tão laborosos quanto parecem, na verdade eu montei uma planilha bem simples, atualizada uma vez por mês. É bem prazeroso fazer esse acompanhamento para mim. E você faz gráficos? Acompanha a evolução de sua renda passiva? Acredito que a maior parte do pessoal da blogosfera seja focado em renda passiva e faz algum tipo de acompanhamento, às vezes até pelo blog também.

Espero que tenha sido claro no texto, abraço a todos.